历史进程中的京东

​残酷的存量竞争带来了竞争焦点和经营逻辑的变化，电商江湖的老炮和新秀都纷纷行动起来。「求变」，也是整个电商行业的2023关键词。

撰文|蓝洞商业 于玮琳

2023年5月11日晚间，京东集团发布截至2023年3月31日的第一季度财报：营收2430亿元，净利润76亿元，同比扭亏为盈。

这份财报是检验京东过去几个月一系列变革后的关键成绩单。

「今年是京东为布局长期发展主动调整的一年」，京东CEO徐雷在财报会上如是说。而同期释放出的徐雷即将退休、前CFO许冉将成为新任CEO的消息，恰巧成了这句话的一个注脚。

自年初开始，「求变」就是京东最为醒目的关键词。

从组织架构调整，到引行业瞩目的「百亿补贴」，再到上个月开始进行自营和POP平权，下放更多能力给到第三方商家。对于成立二十余年的京东来讲，就像是开启了新一轮的内部创业。根源在内，也在外。

三年疫情黑天鹅事件催化了消费者网购习惯的养成，也加速了流量红利天花板的到来。根据中国互联网络信息中心(CNNIC)数据，截至2022年底我国网络购物用户规模达8.45亿，占网民整体的比例已经接近80%，而在2013年，这个比例还不到50%。

残酷的存量竞争带来了竞争焦点和经营逻辑的变化，电商江湖的老炮和新秀都纷纷行动起来。「求变」也是整个电商行业的2023关键词。

5月10日，淘宝20周年低调度过，阿里人更在意的是同一天的618商家大会，淘宝天猫集团CEO戴珊领着汪海、刘鹏几位高管以新集团的名义首次亮相，提出要在用户规模上做出历史性投入，帮助商家留住用户；

无独有偶，在3月的字节跳动11周年内部讲话中，字节跳动CEO梁汝波将电商归为两大主干业务之一。并于近期推出了个人店入驻开放、商品卡订单免佣金等一系列举措。无不彰显着抖音从流量电商过渡到货架电商的野心。

而在过去的一年，小红书所引领的「种草电商」成为业内争相模仿的对象。据不完全统计，互联网大厂从去年开始，先后推出自有种草产品/功能 16 款，包括腾讯的「小鹅拼拼」，抖音的「新草」「可颂」和「有柿」，阿里的种草电商「态棒」，快手的新潮分享平台「避风」等。

对于消费者和商家的体验的重视，对于渠道和供应链能力的关注，成了主旋律。如果提炼成理论，可以回归为刘强东一直强调的「成本、效率、体验」。

早在2022年年初，刘强东就曾公开表示，「行业价值链理论决定了业务范畴越广的公司越能创造价值，而那些只做单一环节（例如交易平台）的企业则容易走向另一个境地，即把自己的规模越做越大，却挤占了供应商和消费者的利益。」

好的价值理念是企业基业长青的基础，这一定程度上可以解释京东多年来在供应链方面的强力投入和近期回归「低价心智」所进行的一系列革新。

京东进入电商行业走到了第三个十年，中国人喜欢以十年为期来总结变化。而在互联网电商的战场上，十年却显得颇为漫长，已经可以经历几度沧桑变幻，无论是对手还是武器，都变幻了好几个轮回。

如果说十年前的京东是一艘巨轮，现如今已经成长为一支舰队。而如何把控方向让这支舰队朝着更开阔的海域进发，是留给新任CEO和京东的下一个新命题。

一场消费平权

4月，首创百亿补贴的拼多多高调宣布，再贴10亿元加码「数码家电消费季」——今年的618战火再次提前了吗？

事实上，618不是提前了，而是天天都是618了。

三年疫情让流量红利触顶的同时也让消费者的决策成本上升，曾经攒一年钱等到618、双11一次买个够的消费习惯已经不复从前，取而代之的是理性消费、精打细算。而平台的竞争也从购物节战役卷成「天天低价」。

作为双边市场的连接者，面对这种近似于无限战争的价格战，如果无法形成供给端和需求端的良性循环，那结果将是毁灭性的。而这也是京东提出百亿补贴时，外界对于近些年以「好」和「快」为突出优势的京东最为担忧的一点。

刘强东曾在内部会议中表示，考虑到物流等成本，京东自营不可能做到和竞争对手一个价格，底线是「不能贵的太多」，但POP（第三方卖家）要做到和竞争对手一样的低价，最终让整个京东生态实现最低价。

目前来看，这种良性循环正在形成。从一季度的财报数据来看，有一组环环相扣的亮点数据。

一是服务收入同比增长34.5%，占总收入比重达到19.5%，许冉在财报会议上解释，这得益于加入京东的第三方商家达到历史新高，一季度京东新增商家同比增长240%。